Ein Diebstahl kommt selten allein. Das gilt auch in der Märchenwelt und ist ärgerlich. Selbst wenn es um Second-Hand-Tarnkappen geht. Im Schloss ist aber auch der Watchman verschwunden. Der gehörte Fantomas, der wütend abreist, statt das Märchenreich von dem gefräßigen Riesen zu befreien. In der Menschenwelt hängt unterdessen Ärger in der Luft: Peter verliert seinen Job, weil seine Erfindung abgestürzt ist. Natürlich hatte da ein Rabe seinen Schnabel am Kabel! Vielleicht hat Arabella mit dem Arafon mehr Glück. Spielzeugfabrikant Papp ist jedenfalls überzeugt, dass Menschen und Tiere sich mit diesem Gerät noch besser verstehen könnten!
Arabela práve prežíva najšťastnejšie okamihy svojho života. Čaká predsa dieťatko a tak sa nikto nemôže čudovať, že o problémoch v Ríši rozprávok nemá žiadne tušenie. Okrem nenásytného zlého obra však Rumburak dostal zlovestný nápad. Na ostrove Pultanela sa totiž ľudia rodia ako starci a umierajú ako malé deti. Arabela ešte nevie, že tento Rumburakov výlet bude mať pre ňu osudové následky...
