平井太郎(濱田岳)と白井三郎(草刈正雄)は、画商・廻戸(めぐりど・原田龍二)殺しの真犯人を求め動き出す。太郎は、手がかりを求め、廻戸がパトロンだった人気の踊り子・お百(ひゃく・世古口凌)に近づくが、その美しさに魅了されていく。一方、美摩子(みまこ・松本若菜)は、お百のパトロンとなった外務次官・後工田(ごくうだ・近藤芳正)に接近する。そんなとき、隆子(りゅうこ・石橋静河)が帝都にやってくる。