裕一（窪田正孝）は、福島の商業学校の４年生。当時大流行したハーモニカの倶楽部に入って、授業そっちのけで音楽に夢中の毎日を送っていたせいで留年し、２度目の４年生だった。長男でありながら家業のことを気にせず自分の好きなことばかりやる自由な裕一の姿勢に、弟の浩二（佐久本宝）は反発するが…。一方、商売を立て直そうとする三郎（唐沢寿明）に吉野（田口浩正）という京都の業者がもうけ話を持ち掛ける。
